Kreston BA Argentina
Abril 11, 2024
Abril 11, 2024
Março 25, 2024
A Kreston Global deu hoje as boas-vindas à Kreston BA Argentina à rede Kreston Global.
O Kreston BA Argentina foi criado para servir as empresas locais privadas, públicas e cotadas em bolsa, bem como as empresas internacionais que procuram investir na Argentina, em todas as fases do seu ciclo de vida empresarial.
A Kreston BA Argentina é dirigida por Ricardo Gameroff e Esteban Babino, que contam com quase seis décadas de experiência local e internacional em grandes empresas de contabilidade, além de possuírem certificações CPA, CFE e MBA na Argentina e nos Estados Unidos. São fluentes em inglês e possuem um profundo conhecimento das culturas empresariais locais e globais. A nova empresa conta com um total de 10 colaboradores sediados em Buenos Aires e oferece uma vasta gama de serviços personalizados que abrangem todos os aspectos das necessidades contabilísticas e profissionais, desde o planeamento fiscal e jurídico a soluções de externalização de processos empresariais, auditorias financeiras, fraude empresarial, auditoria interna e consultoria jurídica e de risco. A base de clientes da empresa inclui clientes de primeira linha nos sectores da energia, minas, indústria transformadora, petróleo e gás, serviços públicos e agroindústria.
A adição da Kreston BA Argentina à rede da Kreston Global fortalece ainda mais a sua região da América Latina, que consiste em 25 firmas-membro em 17 países, fornecendo uma gama de serviços financeiros, de auditoria e contabilidade, tributação e outros serviços de consultoria para empresas de grande e médio porte que necessitam de apoio ao crescimento e estabelecimento de entrada e saída.
Liza Robbins, Directora Executiva da Kreston Global, afirmou:
“É com grande satisfação que dou as boas-vindas à Kreston BA Argentina à nossa rede. A nossa região da América Latina está repleta de empresas enérgicas e colaborativas que trabalham regularmente em conjunto em iniciativas de clientes e colaboradores. A Argentina é um local realmente importante na região, uma vez que o país está a iniciar uma nova estratégia económica. Com a experiência e a visão de Ricardo e Esteban, não tenho dúvidas de que a Kreston BA Argentina será uma grande adição à nossa rede”
Ricardo Gameroff, sócio-gerente da Kreston BA Argentina, disse:
“Estamos extremamente entusiasmados por nos juntarmos à rede Kreston e beneficiarmos da sua infraestrutura altamente interligada, repleta de empresas que gostam de trabalhar em conjunto. A Kreston tem um grande nome por servir empresas internacionais empreendedoras em todo o mundo e vemos as sinergias que trará aos nossos clientes e à nossa nova empresa. “
Março 22, 2024
As oportunidades de investimento na América Latina desenvolveram-se rapidamente nos últimos anos, com as oportunidades de financiamento privado no sector da energia sustentável a tornarem-se uma prioridade nos próximos anos. Esta oportunidade foi destacada no Relatório sobre o Investimento Mundial de 2023, publicado pela Conferência das Nações Unidas para o Comércio e o Desenvolvimento (CNUCED).
– O fluxo de investimento direto estrangeiro (IDE) na América Latina e nas Caraíbas aumentou 51% em 2022, representando um total de 208 mil milhões de dólares americanos, em grande parte devido à existência de uma maior procura de produtos de base e minerais chamados “críticos” (lítio, níquel, cobalto, grafite, manganês, entre outros).
– No México, o segundo maior destinatário de IDE na América Latina, apenas atrás do Brasil, o IDE aumentou 12% em 2022, representando 35 mil milhões de dólares, com novos investimentos em instrumentos de capital e lucros reinvestidos.
– O valor líquido das fusões e aquisições (F&A) transfronteiriças no México aumentou para 8,2 mil milhões de dólares (no ano de 2021 representava menos de mil milhões).
– Nos últimos cinco anos, registou-se um aumento devido a acordos comerciais entre países como a Asociación Latinoamericana de Integración (ALADI, de que o México é membro) e o Mercado Comum do Sul (MERCOSUL).
– A atividade de fusões e aquisições transfronteiriças aumentou 80% (15 mil milhões de dólares). O sector da indústria transformadora registou o maior aumento das vendas líquidas, em especial nos sectores da alimentação, bebidas e tabaco, produtos químicos, papel e produtos de papel.
Os indicadores são interessantes se tivermos em conta que, no mesmo ano de 2022, o IDE registou um decréscimo mundial de 12% (1,3 biliões de dólares), gerado principalmente por tensões geopolíticas (guerra na Ucrânia) que tiveram um impacto no sector financeiro, o que gerou um menor volume de IDE nos países desenvolvidos (o volume de negociações caiu 25%, enquanto o volume de fusões e aquisições a nível mundial diminuiu 9%).
Verifica-se uma tendência de aumento do IDE nos países em desenvolvimento, incluindo os países da América Latina onde ainda existe um défice de investimento anual relativo à sua atividade para atingir os Objetivos de Desenvolvimento Sustentável (ODS) relacionados com as energias renováveis, conforme acordado no Acordo de Paris de 2015 do qual o México é parte (acordo para reduzir o aquecimento global), revelando o Relatório Mundial de Investimento de 2023 que o investimento internacional em energias renováveis quase triplicou desde 2015, sendo três os países mais beneficiados em 2022: Brasil, Chile e México, atraíram três quartos de todos os projetos de energias renováveis anunciados na região da América Latina em 2022.
Este relatório revela ainda que nos países em desenvolvimento não existe investimento interno direto e significativo em energias renováveis, o que significa que estes países recorrem ao exterior para procurar financiamento para até três quartos do custo dos projectos neste tipo de energia.
O relatório salienta que os países em desenvolvimento necessitam de investimentos anuais em energias renováveis em montantes próximos de 1,7 biliões de dólares para atingir as metas dos ODS, embora em 2022 os IDE tenham sido reportados por apenas 544 mil milhões de dólares, pelo que a CNUCED faz um apelo urgente para apoiar os países em desenvolvimento, para que possam atrair significativamente mais investimento direto estrangeiro para a sua transição para as energias renováveis.
Espera-se que nos próximos anos haja um aumento do financiamento nos países em desenvolvimento para investir na transição para as energias renováveis e assim atingir as metas dos ODS para 2030, onde, por exemplo, os Bancos terão de transformar os seus modelos de negócio e abordagem de risco para aproveitar os seus fundos para atrair um maior volume de financiamento privado para a transição nos países em desenvolvimento.
Na Kreston BSG compreendemos o impacto que estas tendências terão sobre os nossos clientes no sector da energia verde que será afetado pelos Objectivos de Desenvolvimento Sustentável (ODS) até 2030.
Fontes
Licenciado em Contabilidade Pública pela Universidade de La Salle e está em vias de se licenciar como advogado na Universidade Nacional Autónoma do México. Atualmente é Sócio Diretor e responsável pela Área Fiscal e de Consultoria da Sociedade Kreston FLS SC na Cidade do México.
Março 13, 2024
A criação de uma empresa no México tem sido uma estratégia das empresas globais na região, que procuram formas de contornar os desafios geopolíticos que criam pontos de estrangulamento nas cadeias de abastecimento. Nalgumas regiões, as empresas aproximam geograficamente as suas operações para evitar atrasos dispendiosos e preços imprevisíveis.
O México beneficia do facto de os EUA terem deixado de fabricar na Ásia, com as empresas americanas a estabelecerem operações mais perto do México, tirando partido dos custos laborais mais baixos, da proximidade geográfica e dos acordos de comércio livre. Enrique Pastor, Tax and Business Processes Partner da Kreston FLS na Cidade do México, partilha a sua experiência na criação de empresas no México durante as últimas duas décadas.
Quer pretenda tirar partido das vantagens do nearshoring ou tenha o seu próprio plano de expansão, antes de estabelecer uma empresa no México, é importante ter em conta vários factores.
Se for uma empresa exportadora, efectue uma análise detalhada do mercado mexicano ou norte-americano para compreender as preferências dos consumidores, a concorrência e as oportunidades de negócio.
Devem ser tidos em conta os requisitos legais e regulamentares para a atividade das empresas no México, incluindo a obtenção de autorizações e licenças e o cumprimento das normas laborais e ambientais. Existem várias entidades jurídicas para criar uma empresa no México. O mais adequado depende de vários critérios, pelo que é essencial um aconselhamento correto para definir o mais adequado. As questões regulamentares são uma especialidade da consultoria profissional; não embarque num empreendimento sem ter a certeza dos requisitos regulamentares, que podem variar até de cidade para cidade.
Ter um plano de recrutamento, formação e retenção de talentos humanos no México, tendo em conta as diferenças culturais e laborais. Questões como os custos da segurança social, as relações sindicais e outras devem ser analisadas para definir estratégias operacionais no país
Avaliar os riscos políticos e económicos no México, incluindo a recente valorização da taxa de câmbio do peso mexicano.
Embora o país disponha de boas comunicações, a sua dimensão pode afetar o tempo e a qualidade dos fornecimentos. É preciso ter isto em conta antes de decidir onde estabelecer a empresa. Acordos comerciais O México pode ter o maior número de tratados para evitar a dupla tributação e de tratados para impulsionar o comércio, pelo que deve ter em conta que, para além do mercado norte-americano, há um mundo inteiro que lhe pode comprar.
Considerar o estabelecimento na zona do Istmo de Tehuantepec, onde um projeto de ligação ao Pacífico
e o Oceano Atlântico por via ferroviária, complementando o Canal do Panamá, oferecendo tempos de travessia mais curtos e custos competitivos, e oferecerá oportunidades significativas de desenvolvimento imobiliário e industrial. Isto pode ser vantajoso se o seu mercado não for exclusivamente a América do Norte.
O México oferece uma variedade de incentivos fiscais para promover o investimento e o desenvolvimento económico em várias partes do país, incluindo zonas de desenvolvimento, incentivos fronteiriços e programas como o IMMEX e o Comboio Interoceânico do Istmo. Estas vão desde descontos de um terço na taxa do Imposto sobre o Rendimento e de 50% no Imposto sobre o Valor Acrescentado até deduções imediatas para investimentos em áreas ou sectores industriais específicos.
Para promover o interesse do investimento estrangeiro no Nearshoring, o governo federal promulgou, em outubro de 2023, um Decreto de Incentivos Fiscais para os 20 sectores de produção para exportação abaixo indicados.
Os benefícios, que são a dedução acelerada dos investimentos para as empresas, variam entre 56% e 89%
em 2023 e 2024. O imposto sobre o rendimento permite uma dedução suplementar de 25% durante três anos para as despesas de formação dos trabalhadores, centradas no desenvolvimento do capital humano. Os incentivos estão disponíveis em todos os estados e municípios do país, ampliando em um ano a janela de oportunidade para as empresas interessadas
Os sectores que beneficiam destes incentivos incluem fertilizantes, agroquímicos, produtos alimentares, produtos farmacêuticos, componentes electrónicos, equipamento médico, baterias, cabos eléctricos, motores e peças para automóveis, equipamento elétrico e eletrónico e dispositivos médicos não electrónicos, entre outros.
É igualmente oferecido um incentivo fiscal à produção de obras cinematográficas ou audiovisuais protegidas por direitos de autor destinadas à exportação. O México é um destino atrativo para o nearshoring e o mercado interno devido à sua localização estratégica, custos competitivos, acesso ao mercado dos EUA e incentivos fiscais e regulamentares. No entanto, é fundamental considerar cuidadosamente os factores mencionados para garantir o êxito do estabelecimento no México.
Se procura aconselhamento sobre como estabelecer uma empresa no México, contacte-nos .
German Moya é um distinto Tax Manager na Kreston Equador, exercendo funções desde abril de 2020, e, simultaneamente, ocupa o cargo de Jefe de Impuestos & BPO na CMA CONSULTING desde novembro de 2018. Com uma base sólida em contabilidade e fiscalidade, German reforçou os seus conhecimentos através de um mestrado em Gestão Financeira pela Universidade Internacional de La Rioja(UNIR) e de uma certificação em Gestão Fiscal pela Universidade Espíritu Santo. É também contabilista profissional autorizado, acreditado pelo Colegio De Contadores Bachilleres y Publicos Del Guayas desde maio de 2016.
Germán Moya, Tax Manager da Kreston Ecuador, explora a importância do Contrato de Investimento do Equador, um incentivo fiscal para o Investimento Direto Estrangeiro. As taxas reduzidas de imposto sobre o rendimento, as isenções e os êxitos no sector mineiro atraem os investidores?
O Equador tem um incentivo fiscal para promover o Investimento Direto Estrangeiro (IDE) chamado Contrato de Investimento. Esta condição legal tem origem no Código Orgânico da Produção, Comércio e Investimentos, publicado a 31 de dezembro de 2010.
Porquê assinar um contrato de investimento com o Estado equatoriano? Trata-se de um quadro jurídico que proporciona proteção e estabilidade aos contribuintes que solicitam benefícios fiscais.
Este processo começa com um pedido dirigido ao Ministério da Produção, com uma descrição detalhada do projeto, de acordo com os formulários publicados pela mesma entidade. O investidor não deve ter obrigações pendentes com o Estado. O montante mínimo para iniciar um pedido de subscrição de contrato é de 1 milhão de dólares americanos. Este investimento pode ser efectuado ao longo do tempo, sendo o investimento no primeiro ano de, pelo menos, USD$ 250.000.
Um dos benefícios fiscais gerados pelos Contratos de Investimento é uma redução notável de até cinco pontos percentuais (5%) na taxa de imposto sobre o rendimento. A redução acumulada não pode exceder o montante do investimento ou o prazo concedido (até 15 anos) para os benefícios do contrato (o que ocorrer primeiro).
A legislação atual também beneficia os subscritores do Contrato de Investimento, isentando-os do Imposto sobre a Saída de Divisas, devido aos pagamentos efectuados no estrangeiro para importar bens de equipamento e matérias-primas. Esta isenção exige que as importações tenham uma relação direta com o projeto de investimento. Do mesmo modo, é considerada a isenção de todos os impostos sobre o comércio externo, com exceção das taxas de serviço aduaneiro.
Investimento
Como o Ministério da Produção informou nos seus canais oficiais, nos últimos cinco meses de 2023, o governo equatoriano assinou 17 contratos de investimento no valor aproximado de 879 milhões de dólares. No primeiro semestre de 2023, o IDE registou um valor de 107 milhões de USD, o que representa uma diminuição de 86,9 % (-705 milhões de USD) em comparação com o mesmo período de 2022. Os principais sectores de destino do IDE são
“indústrias extractivas”, “comércio” e “transportes e armazenagem”. Estes três sectores registaram um fluxo positivo de 117 milhões de dólares. O investimento direto estrangeiro mais elevado, num total de
USD$ 92,2 milhões, provenientes dos Estados Unidos, China e Chile durante o primeiro semestre de 2023.
Os investidores em minas metálicas de média e grande dimensão têm direito a beneficiar de
estabilidade fiscal durante um determinado período, a partir da subscrição de um contrato de investimento. Este benefício diz respeito à força;
a. Todas as regras que determinam a base tributável do Imposto sobre o Rendimento e o montante do imposto a pagar, em vigor à data da subscrição do contrato;
b. Relativamente às taxas e isenções do imposto de saída de divisas e de outros impostos directos nacionais; e,
c. Relativamente às taxas e isenções do Imposto sobre o Valor Acrescentado para as empresas que efectuem investimentos na exploração de minas metálicas de média e grande dimensão, cuja produção se destine à exportação. Esta estabilidade fiscal pode também ser concedida, a pedido das partes no contrato de investimento, a empresas de outros sectores, incluindo indústrias primárias, que façam investimentos produtivos para o desenvolvimento do país, desde que o montante do investimento seja superior a 100 milhões de dólares americanos. O Equador possui recursos minerais abundantes, o que o torna atrativo para o investimento no sector mineiro.
Além disso, o Equador desenvolveu uma extensa legislação que regula a atividade mineira em todas as suas fases. Dispõe agora de recursos humanos com experiência neste domínio, quer para o seu controlo pelo Estado, quer para a sua gestão técnica, ambiental, social e financeira. Os projectos mineiros no Equador são altamente viáveis para beneficiar tanto o país como os investidores.
Se estiver interessado em fazer negócios no Equador, entre em contacto.
Wellington Calobrizi, sócio da Kreston KBW Auditores, traz expertise em Impostos Diretos e experiência em projetos com grandes marcas. Como sócio da b2finance, estabeleceu seu primeiro escritório em Curitiba-PR, especializado em serviços de Auditoria, BPO, Consultoria Tributária, Avaliação e TI. Formado em Ciências Contábeis pela FECAP, Wellington é conhecido por seu espírito empreendedor e conhecimento em consultoria tributária.
A reforma fiscal no Brasil, um tema que esteve estagnado durante décadas, está a ganhar força. Sendo uma economia próspera na América Latina, o ritmo a que a regulamentação está agora a ser introduzida na lei está a testar a indústria empresarial. Recentemente, a nova lei fiscal foi aprovada na Câmara dos Deputados em julho de 2023 e, em seguida, foi submetida a deliberação do Senado em outubro de 2023.
Outrora um foco central do discurso nacional, esta reforma prometia mudanças transformadoras na esfera fiscal do país. Durante esta agitação, surgiu a questão premente: Como é que as pequenas empresas iriam reagir a estas mudanças e será que existem vantagens potenciais para as PME? Para esclarecer, a BWise analisou a reforma tributária para os clientes, destacando suas possíveis implicações para as operações diárias das pequenas empresas no Brasil.
A narrativa em torno da reforma tributária no Brasil se estendeu por décadas, culminando em um marco histórico com a aprovação do texto da PEC 45/19, peça legislativa fundamental no cerne da reforma. Várias considerações vitais surgiram quando a proposta foi analisada no Senado Federal.
Em primeiro lugar, a proposta de unificação dos impostos no âmbito do sistema do Imposto sobre o Valor Acrescentado (IVA) significou uma mudança monumental na estrutura fiscal do país. Os tributos federais, entre eles o IPI (Imposto sobre Produtos Industrializados), o PIS (Integração Social e Formação do Patrimônio do Servidor Público) e a Cofins (Contribuição para o Financiamento da Seguridade Social), são os mais importantes.
Financiamento da segurança social), foram objeto de reestruturação. Simultaneamente, os impostos estaduais e municipais foram objeto de uma revisão com a introdução do Imposto sobre Bens e Serviços (IBS). Esta reestruturação tinha por objetivo dar coerência e simplicidade ao quadro fiscal existente.
Além disso, a reforma introduziu um imposto seletivo (IS) destinado a produtos com impacto na saúde ou no ambiente, marcando um compromisso com a sustentabilidade e a saúde pública. A determinação das taxas de imposto foi regida por uma Lei Complementar, acrescentando um nível de precisão legislativa à reforma. Outras deliberações incluíram debates sobre isenções e mecanismos de cashback, centrados nos sectores e populações com menor poder de compra.
Para as pequenas empresas enquadradas no Simples Nacional, com um
teto de receita de até R$ 4,8 milhões, o impacto da reforma tributária foi
menos pronunciado. Estas empresas poderiam continuar a tirar partido das vantagens do regime atual, embora com uma alteração do vocabulário fiscal. No entanto, várias considerações são pertinentes:
A reforma tinha por objetivo racionalizar e simplificar a estrutura fiscal, reduzindo potencialmente o número de impostos. Mesmo para as empresas enquadradas no Simples Nacional, que já seguiam um modelo tributário simplificado, a redução dos custos tributários poderia
dependerá das alterações de taxas propostas. A reforma introduziu uma oportunidade para as empresas do Simples Nacional utilizarem créditos fiscais, uma caraterística anteriormente não disponível no regime. Esta alteração poderá conduzir a um panorama financeiro mais dinâmico para estas empresas.
Outro benefício foi a possibilidade de as empresas do Simples Nacional optarem pelo Imposto sobre Valor Agregado (IVA), embora não seja obrigatório. A decisão de adotar o IVA pode ser benéfica, dependendo da posição da empresa na cadeia comercial mais alargada. Enquanto os fornecedores ou entidades fortemente envolvidas em insumos podem ter encontrado vantagens positivas no IVA, os prestadores de serviços podem ainda ter considerado o Simples Nacional um modelo mais atraente.
As empresas foram encorajadas a procurar aconselhamento contabilístico especializado para
entender como essas atualizações tributárias afetam a realização de negócios no Brasil. Este aspeto foi especialmente importante na medida em que o planeamento fiscal, facilitado pelos modelos de contabilidade em linha, se tornou uma ferramenta acessível para as pequenas empresas avaliarem a viabilidade da transição para o IVA proposto pela reforma fiscal. A BWise pode oferecer apoio estratégico, capacitando as pequenas empresas a garantir um crescimento sustentável.
Para mais informações sobre como fazer negócios no Brasil, clique aqui.
Tatiana Andrade, Diretora da Kreston KBW Brasil, é uma profissional experiente com conhecimentos em inglês avançado, contabilidade, gestão tributária e consultoria. Com uma sólida formação em auditoria, destaca-se na liderança de equipas, apoiada por um MBA em desenvolvimento humano para gestores. O compromisso de Tatiana com a excelência garante a prestação de serviços de alto nível no complexo cenário financeiro.
Tatiana Andrade, sócia da Kreston KBW Auditores, partilha que o investimento no Brasil irá assistir a um crescimento económico, impulsionado pela reforma do mercado e pelo ESG, atraindo o otimismo das empresas internacionais e locais.
A atividade económica do Brasil registou uma expansão de 2,45% em 2023, ultrapassando as previsões iniciais de que o crescimento seria ténue face às elevadas taxas de juro. No início do ano passado, os economistas privados estimavam que a economia cresceria menos de 1%, enquanto as previsões actuais apontam para uma expansão de 2,9%, de acordo com um inquérito semanal realizado pelo Banco Central do Brasil.
Isto faz do Brasil a economia mais bem sucedida da América Latina. Com o novo governo a centrar-se na reforma fiscal e do mercado e a colocar uma forte ênfase na ESG, as empresas locais estão a prever um ano de grande expansão, à medida que os clientes internacionais se deslocam para as suas costas.
“Particularmente no segundo semestre de 2023 e nos dois primeiros meses de 2024, assistimos a um aumento significativo da procura por parte de empresas estrangeiras que pretendem
tipo de assistência para se estabelecerem ou aumentarem o seu volume de negócios no Brasil”, disse
Tatiana Andrade, Sócia da Kreston KBW Auditores. “Isto revela um excelente cenário a médio e longo prazo. A título de exemplo, a procura de novos clientes internacionais no nosso escritório aumentou cerca de 40% em relação ao ano anterior.
O aumento do volume de negócios foi de cerca de 1,5 mil milhões de euros em relação ao mesmo período do ano anterior, um aumento significativo para a nossa área internacional”.
Dentro da Kreston KBW Auditores, Andrade notou que a
O sector dos serviços é o que mais procura competências em consultoria, nomeadamente em tecnologia e marketing digital.
O sistema fiscal brasileiro há muito que é complicado e frustrante e, embora tenha sido prometida uma reforma, esta ainda está longe de ser concretizada. Em 2023, o Congresso brasileiro aprovou uma importante reforma fiscal que estava a ser votada há vários anos. No entanto, a proposta aprovada demorará cerca de 10 anos a ser totalmente aplicada e divide a opinião dos peritos fiscais quanto ao grau de benefício que trará para as empresas.
Andrade acredita que a reforma, quando vier, não trará grandes simplificações e que o aumento da carga tributária passará dos atuais 20% para cerca de 28%. Mas isso é uma boa notícia para o escritório local.
“Temos recebido muitos pedidos de informação, de clientes nacionais e sobretudo internacionais, que estão muito ansiosos por ver o impacto que isto terá nas suas operações”, disse Andrade.
O mercado internacional é um mercado importante para a Kreston KBW Auditores, pois é onde ela pode agregar mais valor. Os clientes internacionais contam com uma assistência completa, desde a abertura da empresa e a estratégia de localização geográfica, até à assistência no planeamento fiscal. Os sócios fundadores têm uma vasta experiência no mercado nacional e internacional e todos vieram de multinacionais de auditoria, incluindo as Big Four.
Com um novo governo de esquerda no poder que está interessado em trabalhar com
investidores, um ambiente de negócios em amadurecimento e um impulso agressivo para a transparência corporativa para ajudar nos relatórios ESG, Andrade espera que 2024 seja um ano de sucesso.
“A nossa estratégia é crescer 20% em relação às receitas”, afirmou. “Temos vindo a reforçar a nossa equipa com algumas contratações importantes em 2023 e agora estamos a sentir os efeitos destas novas contratações. Um momento interessante para o nosso escritório é o aumento da procura de ESG, o nosso parceiro na área da sustentabilidade vai ter um grande desafio pela frente. Acreditamos que a área de ESG terá um crescimento de mais de 100% em relação aos anos anteriores.”
O ESG é um fator importante para as empresas brasileiras, que procuram a transparência empresarial. Isto significa que competências como a auditoria se tornarão ainda mais importantes, uma vez que os auditores serão fundamentais para garantir a qualidade da informação ESG das empresas auditadas aos investidores, partes interessadas e reguladores.
“No Brasil, as empresas listadas na bolsa de valores devem divulgar em suas demonstrações financeiras os efeitos do ESG em suas operações”, disse Andrade. “Embora não seja obrigatório para todas as empresas brasileiras, muitos fundos só investem naquelas que têm uma política ESG bem definida, por isso as empresas, mesmo que não sejam obrigadas, têm-nos procurado para ajudar a implementar o ESG no Brasil.”
A tecnologia tem tido um enorme impacto na forma como as empresas de contabilidade fazem negócios e o escritório brasileiro agora reserva uma parte da receita para acompanhar os novos desenvolvimentos.
“Um mínimo de 3% da receita deve ser destinado ao investimento em tecnologia e P&D”, disse Andrade. “Em anos anteriores, ultrapassámos a marca dos 5% das nossas receitas, mas penso que isso teve um resultado direto no nosso crescimento anual, que ultrapassa sempre os dois dígitos.”
À medida que o Brasil floresce sob um novo governo, não há razão para que os novos operadores no mercado não possam aproveitar esta onda de otimismo.
Para mais informações sobre como fazer negócios no Brasil, clique aqui.
As discussões sobre estratégias ESG têm se tornado cada vez mais comuns em escala global, com a ESG no Brasil desenvolvendo ativamente suas próprias iniciativas. Uma ação complexa e estratégica que está a alterar a dinâmica da economia global, a cultura da governação ambiental, social e empresarial traz consigo uma miríade de questões que merecem uma análise cuidadosa.
No plano legislativo, a Câmara dos Deputados do Brasil aprovou o PL 2148/15, que propõe a regulamentação do mercado de carbono no país e a criação do Sistema Brasileiro de Comércio de Emissões de Gases de Efeito Estufa (SBCE), que estabelece limites de emissão e cria um mercado para a venda de créditos. Por enquanto, estamos à espera que a proposta seja analisada e aprovada pelo Senado.
Além de estabelecer regulamentações inéditas no Brasil, iniciativas como essa influenciam significativamente o ambiente de negócios nacional, não apenas no que diz respeito a aspectos domésticos.
Neste cenário, há otimismo para o Brasil e para a América Latina. De acordo com informações do Relatório de Investimento Mundial 2023 da CNUCED– United
Conferência das Nações Unidas sobre Comércio e Desenvolvimento – os investimentos directos estrangeiros na América Latina e nas Caraíbas aumentaram 51%, atingindo 208 mil milhões de dólares em 2022. No Brasil, o aumento foi de 70% (86 mil milhões de dólares).
De acordo com o relatório, os investimentos internacionais em sectores e actividades dos ODS – que se relacionam com os Objectivos de Desenvolvimento Sustentável estabelecidos pela ONU – também aumentaram em 2022, resultando no crescimento de projectos em infra-estruturas, energia, água, saneamento, sistemas agrícolas, saúde e educação.
Em primeiro lugar, o PL nº 2.148/2015 estabelece um limite para as emissões de gases de efeito estufa no âmbito corporativo. Assim, propõe que as empresas que ultrapassam os níveis de poluição devem compensar as suas emissões através da compra de créditos, enquanto as que não atingem os limites de emissão recebem quotas que podem ser transaccionadas no mercado.
O objetivo é criar incentivos de forma a reduzir as emissões e, consequentemente, os impactos climáticos causados pelas empresas.
Numa segunda fase, entra em ação o mercado regulamentado de créditos de compensação e de geração de créditos com base no nível de emissões de gases com efeito de estufa, ligado ao SBCE. A proposta sugere um sistema em que podem ser transaccionadas quotas de emissão brasileiras (CBE) e certificados de redução ou remoção de emissões verificadas (CRVE).
Em relação à regulamentação, estudos já indicam que ela pode trazer mudanças econômicas positivas: segundo pesquisa do Banco BV, o mercado de carbono regulamentado poderia gerar R$ 48 bilhões anuais para o país.
Além de incentivar novas práticas nas operações empresariais, a implantação de um mercado orientado por uma visão ESG traz à tona debates e iniciativas também no aspeto tributário das organizações. Nos últimos anos, tem-se discutido a adoção de impostos sobre o carbono no Brasil e suas potenciais conseqüências em termos de aspectos econômicos, financeiros e sociais.
No entanto, um aspeto que nem sempre é recordado e que coloca desafios específicos é o dos preços de transferência no contexto dos mercados globalizados ou mesmo na transferência de bens e serviços entre empresas do mesmo grupo mas com sede em países diferentes.
Além da exigência de que o preço arbitrado esteja em conformidade com a regulamentação da RFB no caso das empresas brasileiras – respondendo aos pilares da governança corporativa e tributária -, a nova adoção de indicadores ESG influencia a dinâmica macroeconômica entre os próprios países/multinacionais.
Por conseguinte, os aspectos problemáticos relacionados com os preços de transferência numa perspetiva ESG abrangem tudo, desde os custos da cadeia de valor até uma análise mais pormenorizada dos riscos de uma empresa e dos seus activos de transferência relativos a práticas sustentáveis de um ponto de vista organizacional.
Por último, no Brasil, o sector dos investimentos é um dos motores das práticas ESG no mercado. Estudos recentes indicam, por exemplo, que os investidores no Brasil também baseiam as suas decisões nas informações ESG divulgadas pelas empresas.
Assim, prestar atenção aos novos paradigmas económicos que caminham para a sustentabilidade tornou-se imperativo para as empresas, não apenas em termos de retórica, mas sobretudo para se manterem atractivas e competitivas em mercados onde a sustentabilidade já não é um objetivo distante.
Para mais informações sobre como fazer negócios no Brasil, clique aqui.
Março 7, 2024
O investimento em Porto Rico tem-se revelado lucrativo, registando um crescimento de 11% na sua economia desde 2019, apesar dos desafios sentidos a nível mundial devido à COVID-19, à recessão global e aos crescentes desafios da cadeia de abastecimento. Até agora, em 2024, o Fundo Monetário Internacional regista a ilha como tendo o PIB per capita mais elevado das Caraíbas.
Porto Rico (PR) pode reivindicar várias vantagens que podem ser atribuídas a este crescimento. Trata-se de uma localização geográfica estratégica nas Caraíbas, que oferece estabilidade política, infra-estruturas modernas e uma mão de obra bilingue altamente qualificada (as línguas oficiais são o espanhol e o inglês). É o principal centro de acesso aéreo e marítimo das Caraíbas, com múltiplas opções de voos de e para as principais cidades dos Estados Unidos, da América Latina e da Europa.
Em segundo lugar, Porto Rico goza da proteção constitucional, jurídica, financeira e regulamentar dos Estados Unidos, incluindo, entre outros, a propriedade intelectual, as questões de segurança interna e o sistema bancário. O dólar americano é também a moeda oficial e não é necessário passaporte para os cidadãos americanos.
Em terceiro lugar, Porto Rico goza de autonomia fiscal e dispõe de uma série de incentivos fiscais para atrair investimentos. Porto Rico publicou recentemente legislação destinada a incentivar os trabalhadores remotos do país. O governador, Pedro Pierluisi, assinou a nova lei em 17 de janeiro de 2024. Esta legislação baseia-se na Lei 52-2022, que visa o reforço da mão de obra remota do sector privado estrangeiro na RP.
Em 2019, a República Popular da China promulgou legislação para compilar todas as leis de isenção fiscal anteriores na Lei 60, que atraiu empresas estrangeiras e locais e indivíduos não residentes com elevado património líquido que se mudaram para a República Popular da China, contribuindo para a saúde económica geral da ilha. Os benefícios abrangem uma série de indústrias atractivas para os investidores, nomeadamente:
Entre os seus benefícios, a Lei 60 concede uma taxa reduzida de imposto sobre o rendimento de 37,5% para 4% sobre as actividades elegíveis, bem como uma isenção de 100% sobre as distribuições de receitas e lucros dessas actividades, com o objetivo de estimular o crescimento em sectores-chave e atrair investidores para o país. O decreto fiscal prevê ainda isenções de impostos indirectos (licença municipal, impostos prediais, impostos especiais de consumo, entre outros) que variam entre 50% e 100% de isenção, tornando o investimento ainda mais atrativo para as empresas locais e estrangeiras.
Os indivíduos não residentes com elevado património líquido que se mudem para Porto Rico também beneficiam de benefícios fiscais adicionais ao abrigo da Lei 60. Além disso, existem outros incentivos fiscais para as pessoas que prestam serviços profissionais de saúde altamente qualificados (médicos), investigadores ou cientistas profissionais, pequenas e médias empresas (PYMES), jovens empresários, carregadores públicos de transportes aéreos, serviços de transportes marítimos, investimentos em infra-estruturas e agricultura.
Esta atualização legislativa é uma componente fundamental da estratégia de Porto Rico para estimular o crescimento económico, atrair talentos globais e incentivar o desenvolvimento de uma economia diversificada e resiliente, sublinhando a importância de investir em Porto Rico.
Se pretender falar com alguém sobre como fazer negócios em Porto Rico, contacte-nos.
Ricardo é um especialista em fraude, auditoria e risco com mais de duas décadas na Ernst & Young (EY), onde trabalhou como Sócio de Auditoria e Forense no Canadá, Chile e Argentina. Liderou grandes clientes nos sectores dos serviços públicos, retalho, indústria transformadora e mineiro, incluindo a Coca-Cola, a McDonald’s, a Siemens, a Fluor Daniels, entre outros. Ricardo é um Contador Público Certificado (CPA) nos Estados Unidos, Chile e Argentina, um Examinador de Fraude Certificado (CFE) e possui uma designação de MBA. É também professor universitário na Universidad de los Andes e autor de publicações sobre fraudes profissionais.
Investir na Argentina pode estar mais perto do que pensa. A turbulência política e as dores de cabeça económicas deram à Argentina quilómetros de má publicidade nos últimos anos. Outra história é que o país está a abrir-se às empresas estrangeiras, com o investimento direto estrangeiro a aumentar 122,5% para 15 mil milhões de dólares em 2022, de acordo com o Relatório sobre o Investimento Mundial publicado pela UNCTAD.
O panorama económico da Argentina tem vindo a transformar-se sob a liderança do Presidente Javier Milei desde a sua vitória em novembro de 2023. O seu empenhamento em reformas económicas significativas, incluindo a resolução do problema da inflação elevada, a desregulamentação de vários sectores e a privatização de empresas estatais, aumentou o otimismo dos investidores. Todos estes factores se conjugam para tornar a Argentina um destino mais atrativo do que nunca para as empresas internacionais.
No entanto, navegar pelas complexidades do mercado argentino requer um planeamento cuidadoso, conhecimentos locais e parcerias estratégicas. Kreston BA Argentina posiciona-se como uma das únicas firmas que pode oferecer tudo isso sob o mesmo teto.
A diversificação é uma das melhores oportunidades que a Argentina pode oferecer às empresas que desejam expandir sua presença global em áreas como serviços, manufatura, agronegócios, energia e mineração”, disse Ricardo Gameroff, sócio-gerente da Kreston BA Argentina. O país é rico em recursos naturais, está a investir fortemente em infra-estruturas de energias renováveis e tenciona promover a participação privada em projectos de infra-estruturas através de parcerias públicas.
Para além de proporcionar oportunidades de investimento, existe a possibilidade de o nearshoring se tornar mais atrativo em solo argentino.
A sua localização estratégica na América do Sul, juntamente com o seu acesso aos principais mercados da América do Norte e do Sul, posiciona-o favoravelmente para iniciativas de nearshoring”, afirmou Gameroff. A Argentina pode também oferecer uma mão de obra qualificada e bem formada, com baixos custos laborais, enquanto o governo está empenhado em atrair investimento estrangeiro com benefícios fiscais e programas de promoção do investimento.
Mas não há como negar que a Argentina, apesar de seu foco na reforma, ainda não oferece a entrada mais fácil no mercado para empresas globais. A Gameroff considera que existe uma lacuna no mercado local no que diz respeito ao tipo de serviço personalizado e completo de que os clientes vão necessitar se quiserem estabelecer rapidamente as suas operações.
Por exemplo, a hiperinflação e as flutuações monetárias constituem um problema real para as empresas locais e internacionais nas suas operações quotidianas. Mas embora estes problemas possam parecer assustadores, Gameroff acredita que podem ser ultrapassados.
É importante compreender o panorama económico local para mitigar os riscos e capitalizar as oportunidades – a BA Argentina ajudará os clientes com a gestão de riscos, conformidade e apoio regulamentar, bem como com a monitorização e adaptação contínuas para antecipar as mudanças que podem afetar os negócios dos clientes.
Ao mantermo-nos proactivos e ágeis, podemos adaptar as nossas estratégias e recomendações em tempo real para ajudar os nossos clientes”, afirmou Gameroff.
A capacidade de se adaptar a cada cliente é o que tornará a BA Argentina única. A nossa empresa distingue-se por oferecer uma carteira diversificada de serviços que podem ser personalizados para cada cliente”, afirmou Gameroff. Também podemos trabalhar com os clientes em todas as fases do ciclo de vida da sua atividade, desde o início até à expansão internacional. Isto simplifica as complexidades administrativas para os nossos clientes, uma vez que podemos ser o seu único ponto de contacto”.
Para oferecer este tipo de serviço, todos os colaboradores do Kreston BA Argentina são especialistas não só na sua área, mas também no mercado local. Como membro da Kreston Global, este conhecimento local é associado a uma perspetiva global.
Fazer parte da rede Kreston significa que podemos antecipar as tendências internacionais, partilhar as melhores práticas e equipar os nossos clientes para enfrentarem os desafios e oportunidades globais”, afirmou Gameroff.
A equipa de gestão possui uma experiência multidisciplinar em diversos sectores, enquanto os sócios possuem uma vasta experiência e qualificações internacionais. Com experiência que inclui funções executivas em empresas como a EY no Canadá, Chile e Argentina, Kreston BA Argentina tem um profundo conhecimento das práticas de negócios globais, regulamentos e padrões da indústria. Para além disso, Gameroff é um CPA nos Estados Unidos e na Argentina, fluente em inglês, e tem uma vasta experiência a servir clientes internacionais.
A nova empresa pretende dirigir-se tanto a empresas locais como a empresas internacionais, à medida que constrói uma base de clientes sólida numa variedade de sectores. A diversificação e as parcerias estratégicas vão ser fundamentais para desenvolver um crescimento sustentável.
À medida que ganhamos tração no mercado e compreendemos melhor a evolução das necessidades dos nossos clientes, exploraremos oportunidades para expandir as nossas ofertas de serviços e diversificar os nossos fluxos de receitas”, afirmou Gameroff. Isto pode incluir a introdução de serviços especializados em áreas emergentes, como a consultoria tecnológica, a elaboração de relatórios de sustentabilidade ou a conformidade regulamentar. Teremos todo o interesse em estabelecer alianças com escritórios de advogados, instituições financeiras, fornecedores de tecnologia e outros prestadores de serviços complementares, para podermos oferecer soluções abrangentes e aceder a novos segmentos de mercado.
Embora as condições económicas locais na Argentina possam colocar desafios, a Gameroff acredita que, com a experiência certa, planeamento estratégico e medidas proactivas, as empresas podem prosperar no mercado argentino.
Na Kreston BA Argentina, estamos empenhados em apoiar os nossos clientes a superar os obstáculos e a alcançar os seus objectivos de negócio, apesar das condições económicas prevalecentes”, disse ele.
Se quiser falar com alguém sobre como fazer negócios na Argentina, entre em contacto.
A formação académica do Francisco inclui licenciaturas em Direito e Contabilidade Pública e dois mestrados em Direito Comercial e Fiscal. Participou no Programa de Alta Direção de Empresas do IESDE Business School. Especialista em questões jurídicas e fiscais, com especial atenção para a fiscalidade internacional. Presta assessoria a empresas nacionais e multinacionais com uma vasta experiência em operações patrimoniais, de consultoria sucessória e de reestruturação empresarial. É professor de assuntos fiscais há mais de 20 anos. É membro ativo do Colégio de Contabilistas Públicos do Estado de Puebla, da Associação Fiscal Internacional e da comissão fiscal da Coparmex. Colabora regularmente em várias publicações nacionais especializadas em matéria fiscal, participa regularmente em programas de rádio especializados e tem participado em congressos internacionais sobre questões fiscais. Em 2003, foi certificado através de exame pelo Instituto Mexicano de Contadores Públicos, A.C. (IMCP), com reconhecimento por ter obtido a pontuação mais alta a nível nacional. Atualmente é membro do Conselho de Administração da Kreston Global e Diretor Regional da Kreston América Latina.
Março 6, 2024
Os resultados das eleições na América Latina em 2024 terão implicações para o ambiente empresarial em cada país, influenciados pelas orientações políticas previstas e pelos estilos de governação dos principais candidatos ou dos partidos em funções. Este ano, seis países da América Latina mudarão de presidente: México, Panamá, Uruguai, Venezuela, República Dominicana e El Salvador. Francisco Bracamonte, Tax Partner da Kreston BSG, México, partilha as suas ideias sobre as mudanças a esperar.
A única eleição que se realizou até agora foi em El Salvador, onde, apesar de a Constituição proibir a reeleição, o atual presidente Nayib Bukele foi reeleito. Este país tem tido algum sucesso na redução da criminalidade, mas com sérias dúvidas quanto ao respeito pelos direitos humanos.
Os restantes países terão eleições durante o resto do ano. O México, o país mais populoso de entre eles, vai realizar eleições. A competição é entre o candidato do partido do governo (esquerda-populista) e o candidato da aliança da oposição (centro-direita).
Embora se preveja que o México venha a beneficiar do processo de nearshoring, recebendo investimentos adicionais deslocalizados da China, a profundidade e o ritmo desses investimentos dependerão dos resultados eleitorais. O clima empresarial no México estará ligado ao resultado das eleições, uma vez que ambas as opções têm focos diferentes em áreas importantes. Por exemplo, o partido do governo pretende limitar os investimentos privados no sector da energia, nomeadamente nas energias verdes, enquanto a oposição propõe a continuação da política de um mercado energético aberto e competitivo.
De um modo geral, as eleições na América Latina terão algumas características comuns:
a) a desilusão com a democracia, nomeadamente com os partidos tradicionais.
b) a ascensão de candidatos populistas que oferecem soluções fáceis mas ineficazes.
c) enfraquecimento do Estado de direito, desde a Venezuela, que não terá eleições livres, a híbridos como o México e El Salvador, que têm eleições relativamente livres mas com muitas práticas questionáveis.
d) aumento da polarização e falta de diálogo aberto entre os diferentes grupos políticos; e) dinheiro ilegal e corrupção.
Apesar destes desafios, a América Latina apresentará oportunidades de investimento para as empresas multinacionais:
a) Baixos custos de mão de obra com um nível médio de educação e cada vez mais pessoas a falar inglês.
b) Com exceção da Venezuela, a maioria dos países reconhece a necessidade do investimento privado para o desenvolvimento e a redução da pobreza.
c) Diferenças mínimas de língua e cultura entre os países, o que permite que a América Latina seja considerada como uma única região para efeitos de investimento.
d) Tendência para uma inflação e taxas de juro baixas, o que acelerará o crescimento do PIB nos próximos anos; e) recursos minerais significativos e matérias-primas essenciais.
Não se prevêem alterações significativas no clima de investimento que as empresas multinacionais devam ter em conta. O México continuará a ser um destino natural para certos investimentos, nomeadamente no sector automóvel e noutras indústrias fortemente ligadas às cadeias de produção dos EUA. Do mesmo modo, outros países servirão como mercados naturais para indústrias específicas, como os semicondutores, a programação de software, a exploração mineira, a agricultura, etc.
De um modo geral, não se prevê uma instabilidade política significativa, exceto no caso da Venezuela, que não recebe investimentos estrangeiros há alguns anos. Prevêem-se mobilizações sociais na sequência das eleições injustas e, possivelmente, mais sanções internacionais.
Em conclusão, não se prevê que a América Latina sofra grandes alterações no ambiente empresarial, exceto no caso de a oposição tomar o poder no México e implementar alterações nas políticas energética e mineira, o que poderia abrir a porta a novos investimentos privados.
Se desejar falar com um dos nossos especialistas sobre o investimento na América Latina, contacte-nos.
Fevereiro 7, 2024
Carlos Sierra é um especialista em planeamento fiscal, redução de riscos e consultoria financeira, com mais de 10 anos de experiência. Especializado em estratégias fiscais inteligentes, ajuda os clientes a navegar em leis fiscais complexas, minimizando as responsabilidades de forma ética e legal. A sua atividade centra-se na avaliação e atenuação dos riscos, assegurando a apresentação de declarações fiscais exactas e atempadas. Com um conjunto de competências abrangentes em consultoria financeira, Carlos ajuda os proprietários de empresas na otimização e crescimento financeiro. Dedica-se a manter-se informado sobre a evolução da regulamentação fiscal e das tendências económicas, fornecendo aos clientes os conhecimentos mais recentes para a tomada de decisões financeiras sólidas.
Novembro 29, 2023
A atualização da Lei da Receita Federal mexicana de 2024 pelo Senado mexicano beneficia agora da Lei da Receita Federal recentemente aprovada para o ano fiscal de 2024, o que representa um aumento significativo das receitas previstas para o país. As receitas totais previstas para 2024 são de 9,066 biliões de pesos, o que representa um aumento notável de 9,36% em relação aos 8,29 biliões de pesos do ano anterior. Esta secção abordará as especificidades destas projecções, incluindo a repartição de várias fontes de receitas, como impostos, taxas de segurança social e outras contribuições.
O Senado aprovou a Lei das Receitas para o ano fiscal de 2024. O montante total das receitas previstas para o próximo exercício orçamental é discriminado da seguinte forma:
Um aspeto crucial da nova lei das receitas é a autorização para contratar e exercer empréstimos. A lei permite um endividamento interno líquido de até 1 bilião e 990 mil milhões de pesos e um endividamento externo de até 18 mil milhões de dólares. Nesta secção, serão discutidas as implicações destes subsídios à dívida e o seu papel na estratégia orçamental global do governo.
Um dos principais destaques da lei de receitas de 2024 é a modificação das estruturas fiscais e das taxas de sobretaxa. Nomeadamente, a lei mantém as taxas de sobretaxa mensais ao mesmo nível que em 2023, com taxas específicas para prorrogações, prestações e pagamentos diferidos. Além disso, a taxa de retenção na fonte do imposto sobre os juros registou um aumento. A presente secção apresenta uma análise pormenorizada destas alterações e do seu potencial impacto nas empresas e nos particulares.
Embora a aprovação da Lei da Receita Federal pelo Senado seja um passo crucial, a autorização final do Poder Executivo continua pendente. A presente secção abordará as potenciais implicações económicas das novas medidas orçamentais, centrando-se na forma como estas poderão influenciar a economia nacional. Sublinhará igualmente a importância de se manter informado sobre a evolução destas medidas e o seu impacto prático.
Embora a aprovação do Senado represente um avanço significativo, a espera pela autorização final do Poder Executivo será crucial para a implementação e eficácia destas medidas fiscais. Por conseguinte, é importante mantermo-nos informados sobre a sua evolução e impacto na economia nacional.
Se desejar obter mais informações sobre a atualização da lei da Receita Federal do México, contacte a equipa do Kreston BSG.
Herbert M. Chain é um auditor altamente experiente e um perito financeiro com mais de 45 anos de experiência em negócios, contabilidade e auditoria, tendo sido Sócio Sénior de Auditoria na Deloitte. Possui certificações da National Association of Corporate Directors e da Private Directors Association, com conhecimentos sobre governação de empresas privadas e gestão eficaz de riscos. Possui um vasto conhecimento do sector dos serviços financeiros, incluindo a gestão de activos e os seguros. Herb é membro do Comité de Direção da Metodologia de Auditoria da MHM.
Contactar Herb aqui
Guillermo Narvaez é Sócio Fiscal do escritório da Kreston FLS na Cidade do México e Diretor Técnico Fiscal do Grupo Fiscal Global da Kreston Global e membro da International Fiscal Association (IFA). Guillermo é especialista em fiscalidade internacional, impostos sobre as sociedades, preços de transferência, fusões e aquisições, reorganizações empresariais e contencioso.
No âmbito da fiscalidade internacional, Guillermo é especialista na análise e interpretação de tratados para evitar a dupla tributação aplicada a transacções internacionais.
Contactar Guillermo aqui.
Setembro 8, 2023
Num artigo recente que explora as normas fiscais e contabilísticas globais relativas à criptomoeda, publicado na Bloomberg Tax, Herbert M. ChainDiretor técnico adjunto do Kreston Global Audit Group e acionista, Mayer Hoffman McCann P.C., e Guillermo NarvaezDiretor Técnico Fiscal no Kreston Global Tax Group e Sócio Fiscal, Kreston FLSO relatório da Comissão Europeia sobre a codificação dos activos digitais no âmbito das normas contabilísticas em vigor, analisa as dificuldades de codificação desses activos. Pode ler o artigo completo na Bloomberg Tax, ou ler o resumo abaixo.
Em 6 de setembro de 2023, o Financial Accounting Standards Board (FASB) aprovou novas regras para a contabilização das criptomoedas. A norma exige que os activos criptográficos sejam medidos pelo justo valor em cada período de relatório, exigindo também divulgações melhoradas para os relatórios anuais e intercalares. As regras entrarão em vigor para os relatórios anuais de 2025, mas podem ser adoptadas para períodos anteriores. O FASB espera emitir formalmente a norma até ao final do ano. No plano fiscal, os criptoactivos são considerados bens pessoais, sujeitos ao imposto sobre as mais-valias. O Internal Revenue Service dos Estados Unidos propôs recentemente novos regulamentos que entrarão em vigor em 2026, com o objetivo de simplificar a declaração de impostos e reduzir a evasão fiscal.
Os autores sublinham que não existe atualmente um quadro global unificado para reger as criptomoedas devido à divergência de critérios locais, uma vez que a China, o Japão, o Canadá e a UE não oferecem qualquer classificação. O tratamento fiscal varia de jurisdição para jurisdição, classificando frequentemente as criptomoedas como bens pessoais, intangíveis ou outras classes de activos para efeitos fiscais. A falta de consenso estende-se aos modelos de avaliação, embora países como os EUA, o Reino Unido e a Austrália proponham a contabilização pelo justo valor.
Quando se trata de regulamentação, o cenário global é diverso e os reguladores de todo o mundo encontram-se numa posição difícil. As orientações devem ser suficientemente sólidas para fazer face aos riscos inerentes a este sector em rápida evolução, sem limitar o seu potencial inovador. A urgência destes esforços foi sublinhada pelos recentes contratempos no espaço das criptomoedas, incluindo o colapso da plataforma de câmbio digital FTX. Estes incidentes aumentaram as preocupações e aceleraram as iniciativas regulamentares.
Nos Estados Unidos, o governo publicou o “The Administration’s Roadmap to Mitigate Cryptocurrencies’ Risks”, um guia completo que aborda questões relacionadas com a proteção e a aplicação da lei. Entretanto, a União Europeia deu passos em frente na criação de um quadro regulamentar unificado através das suas regras recentemente adoptadas para os Mercados de Activos Criptográficos (MiCA). Para não ficar para trás, o Canadá também entrou na arena regulamentar, emitindo o seu primeiro conjunto de directrizes federais.
À medida que as nações continuam a dar passos individualistas ou colectivos, cabe às partes interessadas manterem-se actualizadas e adaptáveis, garantindo a conformidade e optimizando as oportunidades.
As transacções transfronteiriças de activos criptográficos também apresentam implicações fiscais únicas. Sem uma classificação uniforme dos activos digitais como moedas, as convenções existentes em matéria de dupla tributação desempenham um papel fundamental na determinação da responsabilidade fiscal.
Navegar no labirinto das regras fiscais e contabilísticas globais para as criptomoedas não é simples, mas os Tratados de Dupla Tributação (ADT) oferecem algumas orientações. Estes tratados, baseados numa norma global, contêm os artigos 7.º e 12.º, que ajudam a determinar se o rendimento da venda de um ativo criptográfico conta como um “lucro comercial” ou um “royalty”.
O artigo 7.º aplica-se quando se está a ganhar dinheiro com operações em curso noutro país, mas apenas se se tiver uma atividade estável e permanente nesse país. O artigo 12.º entra em vigor quando se é pago por permitir, entre outras coisas, a utilização de um ativo incorpóreo como uma moeda criptográfica.
É frequente os países reterem algum imposto na fonte quando se trata de um pagamento de royalties. Por isso, é crucial perceber se a venda de criptomoedas é um lucro comercial ou um royalty. Os lucros das empresas são normalmente tributados no seu país de origem, a menos que tenha uma atividade permanente num país estrangeiro. Os royalties, por outro lado, podem ser tributados no local de origem do pagamento.
Os criptos são intangíveis, tal como um software protegido por direitos de autor. No entanto, há um debate sobre se a simples utilização do software conta como “utilização de direitos de autor”, que é o que tradicionalmente desencadeia um imposto sobre royalties. Normalmente, é necessário ter um controlo profundo ou direitos sobre o software para que este seja considerado uma royalty.
Pense nisto da seguinte forma: Se comprar software pronto a usar, está a pagar pela utilização do software em si, não pelos algoritmos subjacentes ou por qualquer outra propriedade intelectual. Por conseguinte, este pagamento não é considerado um royalty. Do mesmo modo, se estiver simplesmente a comprar ou a vender criptomoedas e não a utilizar o seu algoritmo subjacente para obter mais ganhos financeiros, também pode não contar como royalty.
Qual é o impacto prático? Se o seu rendimento em criptomoedas não for um royalty, poderá escapar à retenção na fonte na outra jurisdição, nos termos do artigo 7. Este facto é especialmente significativo, dada a crescente capitalização de mercado dos criptoativos, que ronda atualmente os 1,2 biliões de dólares.
À medida que as criptomoedas continuam a perturbar os sistemas financeiros tradicionais e a ganhar relevância económica, o panorama regulamentar está em constante mudança. Quer se trate de normas contabilísticas ou de tratamentos fiscais, existem diferenças entre os países – desde a proibição total até à aceitação aberta. É crucial, portanto, consultar especialistas para entender como cada jurisdição trata os ativos criptográficos, já que as políticas globais estão longe de serem estabelecidas.
Com uma capitalização de mercado global próxima de US $ 1,2 trilhão em julho de 2023 (Rashi Maheshwari, Por que o mercado de criptografia está subindo hoje?, Forbes Advisor), O setor de ativos criptográficos se consolidou como um pilar no cenário financeiro. Isso embora ainda esteja aquém de seu zênite de 2021 de quase US $ 3 trilhões (Davis Chu e Victoria Schumacher, A Deep Dive Into Crypto Valuation, S&P Global). O mundo das criptomoedas tem um impacto inegável, mas ainda se encontra numa fase em que as políticas e os enquadramentos são ainda muito incipientes.
Uma vez que o panorama regulamentar dos activos criptográficos ainda está em desenvolvimento, com posições muito diferentes a serem tomadas nas várias jurisdições. Por conseguinte, é fundamental procurar aconselhamento especializado junto de consultores contabilísticos e/ou fiscais.
Se tiver dúvidas sobre activos criptográficos, desafios contabilísticos e fiscais e quiser falar com um especialista, entre em contacto connosco.
Agosto 30, 2023
A Kreston BSG está a organizar um webinar sobre a expansão do mercado dos EUA para empresários latinos com a oradora convidada Veronica Quintana, líder da prática de negócios latinos na CBIZ MHM. O webinar realiza-se a 7 de setembro de 2023 às 16:30 (hora central do México) e será realizado em espanhol.
Os latinos possuem quase 5 milhões de empresas nos EUA e representam mais de 800 mil milhões de dólares em receitas. Se alguma vez pensou em levar o seu negócio para além das fronteiras e entrar no lucrativo mercado dos EUA, esta é a oportunidade perfeita. A Kreston BSG tem o prazer de fazer uma parceria com a CBIZ nos Estados Unidos para um webinar com o objetivo de orientar os empresários sobre as implicações fiscais e legais de iniciar ou expandir um negócio na América do Norte.
Líder da Prática de Negócios de Propriedade Latina na CBIZ & MHM, Veronica Quintana traz uma riqueza de conhecimento e experiência em navegar no mercado dos EUA.
O sócio da área jurídico-tributária da Kreston BSG México, Francisco Bracamonte, será o moderador, orientando as discussões para insights práticos.
